Inversión en Factores - FACTOR Investing

Escri

Básicamente el FACTOR INVESTING es un método por el cual puedes identificar las características (FACTORES) que tienen las empresas ganadoras y cuantificarlos. Para ello se usaran las diferentes métricas que ofrecen las empresas. Buscando unos rendimientos superiores a la media del mercado a largo plazo.

Para mi es un manera de SISTEMATIZAR la inversión y evitar así el sesgo emocional a la hora de invertir. Y de esta forma hacerlo de una manera más científica y objetiva ya que nos basamos en estadística y en métricas, es decir, se convierte en una inversión CUANTITATIVA.

Con el Factor Investing tienes diferentes ratios con el que poder cuantificar diferentes aspectos. La dificultad esta en elegir aquellos que mejor funcionan o han funcionado en años pasados según los backtest.

Los principales FACTORES son:

- Factor PRECIO. Permite encontrar empresas descontadas en relación con sus fundamentales.
- Factor CALIDAD. Te permite filtrar empresas financieramente saludables de las que no.
- Factor MOMENTUM. Facilita encontrar acciones con tendencias alcistas.
- Factor VOLATILIDAD. Con ello puedes encontrar acciones estables y de menor riesgo.
- Factor TAMAÑO. Te facilita la búsqueda de empresas grandes o mas pequeñas y con ella su potencial de crecimiento o estabilidad.
- Factor DIVIDENDO. Permite descartar empresas sin dividendo y ordenar las que mayor dividendo ofrecen.

Estos serían los principales FACTORES para poder seleccionar empresas. Se podría utilizar cada de ellos de manera independiente o realizando combinaciones entre ellos.


Os recomiendo el libro "El pequeño libro que aún vence al mercado: Descubre la fórmula más rentable para invertir en bolsa".

Y algún video como este para entenderlo un poco mejor😉

https://www.youtube.com/watch?v=UEUWxYjRRCM&list=PLoqfpThT-H9aFnpFmsDClzwOxulVEkq6L&index=6

Escri

Os dejo esta web con muchos artículos sobre el Factor Investing: https://alphaarchitect.com/?s=factor+investing

luis

Esto de hecho lo hacen muchos fondos de inversión. Tienen unas métricas claras que, si no se cumplen, no pueden invertir.

A sus inversores les dicen que invertirán solo en empresas que cumplan tales condiciones.

Un ejemplo muy famoso fue ferrovial para la que una de las causas que la animaron a dejar a españa es la posibilidad de que fondos que no tienen permitido invertir en España por estos "parámetros" que tienen pudieran invertir en ellos.

Gracias por compartir con nosotros! :)